FundLabは「投資戦略設計ツール」である
FundLabを「ファンドの過去リターンを確認するためのサイト」だと思っている方もいるかもしれません。しかしFundLabの本質は別のところにあります。それは「投資戦略を過去データで設計する」ことです。
FundLabには2つの最適化ツールがあります。この2ツールを順番に使うことで、感覚ではなくデータに基づいた投資戦略が立てられます。
（大枠の戦略設計）
（戦略の実装・検証）
| ツール | 使う場面 | 必要な知識 |
|---|---|---|
| 資産配分シミュレーション | 「株式とゴールドをどれくらい組み合わせるか」を決める | ファンド名不要・クラスだけ選ぶ |
| ポートフォリオ最適化 | 「eMAXIS Slim オルカンとゴールドファンドを何%ずつにするか」を決める | 具体的なファンドを指定 |
アセットクラス最適化ツールの使い方
FundLabの資産配分シミュレーションは、株式・債券・ゴールド・REITなど11のアセットクラスから2〜5つを選ぶだけで、過去データでシャープレシオが最大になる配分比率を自動計算します。個別ファンドの名前を知らなくても、アセットクラス（資産の種類）だけを選べば使えます。
| アセットクラス | 特性 |
|---|---|
| 🌐 全世界株式（オルカン） | 世界分散・長期成長の中心軸 |
| 🇺🇸 米国株式（S&P500） | 米国集中・高リターン期待 |
| 💡 NASDAQ100 | テック集中・高リスク高リターン |
| 🌍 先進国株式 | 欧米+日本の先進国分散 |
| 🌱 新興国株式 | 中国・インド等の成長市場 |
| 🗾 国内株式（TOPIX） | 日本株・円建て安定 |
| 📋 国内債券 | 日本国債・低リスク安定 |
| 🌏 先進国債券 | 先進国国債・株と逆相関 |
| 🏢 国内REIT | 日本不動産・インカム収益 |
| 🌆 先進国REIT | 海外不動産・インフレヘッジ |
| 🥇 ゴールド | 金・株暴落時のヘッジ資産 |
使い方：3ステップで完結
アセットクラス最適化の結果を読む——実際の検証例
具体的なイメージとして、全世界株式（オルカン）とゴールドの2クラスを組み合わせた場合の最適化結果を見てみましょう。
| 指標 | 最適配分（全世界株式52% + ゴールド48%） |
|---|---|
| シャープレシオ | 2.04 |
| 年率リターン（CAGR） | 23.31% |
| ボラティリティ（年率） | 10.93% |
| 最大ドローダウン | 5.54% |
| 最終評価額（初期100万円） | 322万円 |
※ テスト期間：2020年4月〜2025年10月の過去実績に基づく試算値。将来の運用成果を保証・示唆するものではありません。（出典：NISAで「オルカンだけ」でいいの？アセットクラスから考える資産配分入門）
注目すべきは最大ドローダウンがわずか5.54%という数字です。全世界株式のみ（100%）の場合と比較すると、ゴールドを約半分加えることでこの期間の下落幅が大幅に抑えられた結果になっています。
「最大シャープレシオ」の意味
FundLabの最適化はシャープレシオ（リスク1単位あたりのリターン）を最大化する配分を探します。シャープレシオ1.0以上は優良水準、2.0以上は最良水準です（いずれも過去実績）。
ただし「シャープレシオが高い配分 = 自分に最適な配分」とは限りません。ゴールド比率が高すぎると、株式が好調な時期にリターンが物足りなく感じることもあります。最適化の結果を「出発点」として、自分のリスク許容度に合わせた配分を探すことが大切です。
ポートフォリオ最適化との2段階活用
資産配分シミュレーションでアセットアロケーションの方向性が決まったら、次のステップは実際に購入できる投資信託を使った最適配分の検証です。FundLabのポートフォリオ最適化がその役割を担います。
2段階の戦略設計フロー
/optimizeでは、実際に購入できる日本の投資信託（861本）を使って以下を計算・表示できます：
- 最適配分比率（シャープレシオ最大化）
- 効率的フロンティア（リスク・リターンの最適曲線チャート）
- あなたの配分・最適配分・均等配分の3パターン比較
- 積立シミュレーション（毎月の積立額を設定した最終評価額）
アセットアロケーション設計——目的・リスク許容度別の考え方
どのアセットクラスを組み合わせるかは、投資の目的とリスク許容度によって変わります。FundLabのアセットクラス最適化ツールでは、次のような観点から組み合わせを試せます。
| 目的・志向 | 参考となるアセットクラス選択 |
|---|---|
| 長期的な資産形成（メイン） | 全世界株式 / 米国株式 / 先進国株式 |
| 下落リスクを抑えたい | 上記 + ゴールド / 先進国債券 / 国内債券 |
| リターン最大化を狙いたい | 米国株式 + NASDAQ100 （集中投資・高リスク） |
| インフレ対策を加えたい | 上記 + ゴールド / 先進国REIT / 国内REIT |
| 日本株・国内資産とのバランス | 全世界株式 + 国内株式（TOPIX） |
FundLabでは上記の組み合わせを自由に試せます。「全世界株式 + ゴールド」「全世界株式 + 先進国債券 + ゴールド」「全世界株式 + NASDAQ100 + ゴールド」など、複数の組み合わせを比較することで、自分に合ったアセットアロケーションのヒントが得られます。
また、同じ組み合わせでもテスト期間を変えると結果が大きく変わることがあります。特定の好調期間だけを見るのではなく、さまざまな期間で検証することが、より現実に近いアセットアロケーション設計につながります。
FundLabのアセットクラス最適化を試す
11クラスからクリックで選ぶだけ。最大シャープレシオ配分と均等配分を過去データで比較できます。
よくある質問
FundLabは日本国内で購入できる投資信託（eMAXIS Slim・SBI・楽天等の861本）の実際の基準価額データを使い、円建てで分析できる点が特徴です。アセットクラスを選ぶだけで最適配分を計算する戦略設計ツールと、実際のファンドで検証する最適化ツールを組み合わせた2段階の投資戦略設計に対応しています。バックテスト・モンテカルロシミュレーション・相関マトリクス・ランキング分析も同一サービス内で一貫して行える点も強みです。
資産配分シミュレーションは「全世界株式60%・ゴールド40%」のようなアセットクラスレベルの戦略を決めるツールです。個別ファンドを選ばなくても使えます。ポートフォリオ最適化は「eMAXIS Slim 全世界株式（オール・カントリー）」と「iシェアーズ ゴールドインデックス・ファンド」のような具体的なファンドを指定して最適配分を計算するツールです。まず資産配分シミュレーションで大枠の戦略を決め、次にポートフォリオ最適化で具体的なファンドで検証するという2段階の活用が推奨されます。
過去データに基づく最適配分は将来のパフォーマンスを保証しません。相場環境が変化すると最適配分も変わります。FundLabの最適化結果はあくまで過去の期間における計算値として参考にし、投資判断はご自身の責任でお願いします。複数の期間で検証し、定期的に見直すことが重要です。
はい。FundLabに収録されているファンドの多くはNISA（つみたて投資枠・成長投資枠）対応ファンドです。資産配分シミュレーションでアセットクラスの方向性を決め、ポートフォリオ最適化やバックテストで具体的なファンドの過去実績を確認することで、NISA口座での積立設定の参考にできます。本サービスは特定の金融商品の購入を推奨するものではありません。